[뉴욕타임즈] 은퇴를 위한 재무 계획: 더 쉽게 접근할 수 있지만, 조심하세요.

뉴욕타임즈의 기사를 번역기로 번역한 포스팅입니다.
원문 기사는 아래의 링크를 확인하세요.
https://www.nytimes.com/2023/01/06/business/retirement-planning-advice.html

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작성자 : Mark Miller
작성일 : Fri, 06 Jan 2023 10:00:24 +0000

 

저는 제 경력의 대부분을 재정과 돈에 관한 기사를 쓰고 연구해왔고, 지난 15년 동안 은퇴를 취재해 왔습니다. 하지만 제 아내와 저는 1990년대 후반 이후로 은퇴 계좌를 위한 주식이나 뮤추얼 펀드를 선택하지도 않았고, 우리만의 은퇴 계획을 작성하지도 않았습니다. 그것을 위해, 우리는 재무 설계자에게 의존한다. 기획자를 고용하는 것은 우리가 한 가장 현명한 재정 조치 중 하나이다. 이러한 유형의 조언은 한때 자산 관리 사업의 하위 집합이었으며, 이름에서 알 수 있듯이 대부분 부유한 사람들이 이용할 수 있었다. 하지만 지난 몇 십 년 동안, 재정 계획은 일반 사람들이 더 쉽게 접근할 수 있게 되었고, 그 접근 방식은 훨씬 더 전문적이고 전체론적이 되었다. 가장 고무적인 발전은 당신이 얻을 수 있는 최고의 종류의 조언을 급격하게 성장시킨 것인데, 이것은 수탁자인 기획자들로부터 나온 것이다. – 이 용어는 고객의 최선의 이익을 그들 자신보다 우선시해야 할 의무가 있는 조언자들에게만 적용된다. 기술은 가장 기본적인 계획 기능 중 일부를 자동화하여 조언 비용을 낮추는 데 도움이 되었습니다. 그리고, 훌륭한 기획자들이 부과하는 수수료는 그들이 제공하는 조언의 가치에 의해 충당될 것이다. 하지만, 여러분은 여기에 조심스럽게 발을 들여놓아야 합니다. 그 풍경에는 스스로를 재정 고문이자 기획자라고 부르는 사람들이 널려 있다. 불행하게도 지난 20년간 혼란스러운 규제 환경은 은행, 뮤추얼 펀드 회사, 보험 회사를 포함한 월스트리트 최대 기업의 많은 대형 브로커 또는 대리 판매 부서가 금융 조언으로 수수료 기반 주식 중개를 계속 팔도록 허용했지만, 그렇지 않습니다. 당신은 또한 암호화폐와 같은 위험한 이국적인 것을 파는 많은 사람들을 발견할 수 있다.

전문가의 도움을 받아야 하는 이유 재무 계획자가 해결하는 데 도움이 될 수 있는 가장 중요한 과제와 이를 참여시키는 데 따른 주요 이점을 소개합니다. 복잡성을 관리합니다. 여러분은 아마도 나이가 들수록 여러분의 재정 문제가 더 복잡해진다는 것을 알아차렸을 것입니다. 은퇴가 가시화될 때쯤이면 주택담보대출을 받을 수 있고, 자동차, 신용카드, 심지어 오래된 학자금 대출까지 받을 수 있습니다. 노후 저축을 따라잡으려는 경우 투자 차량과 기여율에 대해 답해야 할 질문이 있습니다. 여러분은 여러분의 도움이 필요한 성인 아이들과 교육이나 다른 경제적인 필요를 위해 돈을 지불하는 성인 아이들의 그것들과 균형을 맞추고 있을지도 모릅니다. 은퇴로 전환하는 과정을 관리합니다. 당신이 젊었을 때 은퇴를 계획하는 것은 꽤 간단하다. 핵심 과제는 가능한 한 많이 저축하는 것입니다. 이른바 축적 단계입니다. 저비용 수동형 뮤추얼 펀드에 투자한다면 투자 선택은 상당히 간단하다. 그러나 은퇴로의 전환은 몇 가지 복잡한 문제를 제시한다. 더 오래 일하거나 더 일찍 은퇴하면 어떤 결과가 있나요? 당신은 언제 사회 보장과 메디케어를 신청해야 합니까? 어떤 유형의 메디케어 보험을 선택해야 합니까? 장기요양보험은 어때요? 은퇴 연도를 관리합니다. 은퇴할 때, 목표는 당신이 적절한 수입을 가질 수 있도록 보장하고 자원을 안전하고 효율적으로 관리하는 것이다. 여러 가지 복잡한 질문이 발생할 수 있습니다. 어떤 저축 계좌를 먼저 이용해야 합니까? 안전 인출율은 얼마입니까? 어떻게 세금 부담을 최소화할 계획인가? 연금이 있다면 일시불로 받을까요, 아니면 연금으로 받을까요? 주식 시장의 기복이 있을 때 당신은 어떻게 반응할 것이며, 약세장을 통한 경영에 대한 조언이 필요할 것인가? 401(k)을 은퇴 시점에 개인 퇴직 계좌로 이월해야 합니까, 아니면 그대로 두어야 합니까? 세금 혜택을 받은 저축 중 일부를 과세 대상 계좌로 전환하시겠습니까? 인지력 저하 위험으로부터 보호합니다. 점점 더 많은 증거들이 나이가 들면서 재정을 관리하는 우리의 능력이 감소한다는 불쾌한 사실을 지적하고 있다. 85세 이상의 미국 인구의 절반 이상이 어느 정도 인지 장애를 겪고 있다. 이런 상황은 노인들을 금융사기와 남용에 취약하게 만든다.

이 취약성을 여러 다른 추세와 결합하면 완벽한 금융 위험이 발생합니다. 개인 저축 및 401(k) 계좌를 통해 자가 관리 은퇴 소득에 대한 의존도 증가, 고령 가구의 부채 사용 증가, 금융 사기, 컴퓨터 보안 및 해킹 문제 등입니다. 마음의 평화. 공식적인 은퇴 계획이 없다면, 당신은 맹목적으로 날고 있는 것이다. 설계자는 소프트웨어를 사용하여 성공 확률을 예측하고 은퇴 옵션을 통해 생각하는 것처럼 가치 있는 가정용 시나리오를 제공할 수 있는 가계 재정 모델을 구축할 것입니다. 대부분의 고문들은 당신이 은퇴한 시기, 사회 보장을 요구하는 나이, 그리고 당신이 은퇴 계좌에 얼마나 축적했는지에 따라 결과를 예측하는 계획 소프트웨어를 사용한다. 이러한 소프트웨어 프로그램은 수정 구슬이 아니라 투영만 제공합니다. 그러나 의사 결정을 위한 맥락을 제공합니다: 단지 키를 누르는 것만으로, 당신의 조언자는 2년 일찍 은퇴하는 것의 효과를 설명할 수 있다. 예를 들어, 당신은 편안하게 살기에 충분한 수입이 있을 것 같습니까, 아니면 더 오래 일해야 합니까? 시장 침체의 위험으로부터 보호하기 위해 포트폴리오에서 주식과 고정 수익 보유의 혼합을 조정하면 어떻게 됩니까? 장기적인 관리 요구를 처리할 수 있는 충분한 자산을 확보하고 있습니까? 아마도 당신은 당신의 보상을 줄이거나 늘릴 중년의 직업을 바꾸고 싶을 것입니다. 그것이 계획에 어떤 영향을 미칠까요? 만약 당신이 자영업을 하게 되고, 당신의 재정 문제를 조정해야 한다면 어떻게 될까요?

어떤 유형의 고문을 고용해야 합니까? 여러분은 다양한 재정 자문가들을 찾을 수 있지만, 여러분이 이런 종류의 도움을 구할 때 고려해야 할 한 가지 결정적인 차이점이 있습니다: 자문가는 항상 수탁자인가 아닌가? 고객으로서 당신에게 가장 먼저 충성하는 조언자들이 있는가 하면, 그들이 제품을 판매하는 회사에 충성하는 "고문"(동일하거나 유사한 직함을 가진)도 있다. 법적 리트머스 시험은 신탁 의무이며, 이는 고문들이 고객의 최선의 이익을 그들 자신의 이익보다 우선시할 의무가 있다는 것을 의미한다. 당신은 최고 수준의 전문적인 치료를 받고 있습니다. 그리고 신탁 관계에는 핵심적인 법적 보호가 따른다. 만약 여러분이 해를 끼쳤다고 생각하는 신탁 고문을 고소하게 된다면, 그 고문이 그녀나 그가 한 일이 여러분에게 가장 이익이 된다는 것을 증명해야 하는 부담이 그 고문에게 있습니다. 불성실한 고문들과 함께, 입증 책임은 당신에게 있다. 월가, 소비자 옹호자, 규제 당국은 10년 이상 금융 고문에 대한 신탁 기준을 놓고 논쟁을 벌여왔다. 현행 미국 증권거래위원회 규정은 고객에게 갈등이 공개되는 한 고문들이 상충되는 조언을 제공할 수 있도록 허용하고 있다. 공개는 장문의 세밀한 문서 형태로 이루어지는데, 이는 우리 중 몇 명이 굳이 읽으려 하지 않는 것과 같은 것이다. 설상가상으로, "최선의 이자" 기준은 수탁자의 의무처럼 들리지만, 그렇지 않습니다.

현재로서는, 그것은 구매자가 조심해야 한다는 것을 의미한다. 하지만 이것을 보는 간단한 방법이 있습니다. 만약 여러분이 수탁자이고 법적으로 자신의 이익을 우선시할 의무가 있는 조언자와 일할 기회가 있다면, 왜 그렇게 하지 않을까요? 귀하의 최선의 선택은 수수료만 받고 일하는 등록 투자 고문입니다. 이 협정에 따르면, 고문들은 당신에게 판매하는 것에 근거한 수수료가 아니라, 당신을 위해 일하는 데 소비하는 시간에 대해서만 보상을 받는다. 이들은 주로 독립적으로 일하거나 소규모 기업에 소속된 수탁자들이다. R.I.A.는 S.E.C. 및 경우에 따라 주 당국에 의해 규제됩니다. 그들은 신뢰할 수 있는 수준의 치료를 받는다. 비용이 얼마나 들까요? 투자와 마찬가지로 고문에게 지불하는 수수료는 궁극적인 성공에 매우 중요합니다. 그래서 기획자들이 보상을 받는 다양한 방법과 수수료를 합리적으로 유지하는 방법을 이해하는 것이 중요하다. 수수료 전용 계획자는 시간별, 프로젝트별 또는 재무 업무의 복잡성에 따라 조정된 규모의 다양한 방법으로 보상받을 수 있습니다. 때로는 자산의 일정 비율(일반적으로 연간 1%에서 최대 100만 달러까지)을 관리 상태에서 지급받습니다(더 높은 금액의 경우 감소). 이러한 수수료 체계는 매년 지불하고 있다는 점을 고려하면 빠르게 비싸지고, 대부분의 경우 과도한 비용이 듭니다. 그것을 사용하는 조언자들은 그것이 당신의 관심사와 그들의 관심사를 일치시킨다고 주장하기를 좋아한다 - "당신이 성공할 때 나는 성공한다." 하지만 이 주장은 그다지 설득력이 없다. 당신의 포트폴리오는 모든 종류의 이유로 성장하는데, 만약 당신이 수동적인 인덱스 펀드에 있다면, 당신의 기여와 넓은 주식 시장의 성과라는 두 가지 이유가 있다. 고문들은 당신을 위해 50만 달러보다 10만 달러를 관리하는 일을 더 많이 하지 않는데, 왜 더 많은 돈을 지불할까요? 이러한 수수료는 종종 협상이 가능하며 고정 수수료가 점점 더 일반적이다. R.I.A.에서 제공하는 업무 목록을 보고 필요한 것을 선택할 수 있습니다. 관리 중인 자산을 기준으로 수수료 대신 고정 연회비를 협상해 보십시오. 또 다른 접근 방식은 실행하는 재무 계획을 제공하기 위해 독립형 프로젝트의 조언자를 고용하는 것입니다. 면접 과정 여러분이 재무 설계자를 고용할 때, 그 과정을 여러분의 회사에서 중요한 일을 하기 위해 누군가를 고용하는 고용주처럼 대하세요. 심층 인터뷰를 할 후보자들의 목록을 적어도 세 명 이상 작성하는 것으로 시작하세요. 친구들로부터 추천을 받는 것은 시작하는 좋은 방법이 될 수 있습니다. 당신은 또한 당신의 지역에 있는 신탁 고문들의 온라인 디렉토리를 검색할 수 있다. 훨씬 더 좋은 것은 변호사나 회계사와 같은 신뢰할 수 있는 다른 전문가들의 추천을 받는 것입니다. 그들이 존경하고 신뢰하는 함께 일했던 조언자들의 이름을 물어보는 것입니다.

후보자들에게 참고 자료를 제공하고 일반적인 방법으로만 조언자와 자신의 경험을 논의할 수 있는 현재 고객에게 접근 권한을 제공하도록 요청합니다. 대부분의 고객들은 당신과 그들의 재정에 대한 개인적인 세부사항에 대해 이야기하고 싶어하지 않을 것이고, 조언자들은 사생활에 대한 고려사항에 얽매여 있다. 또한 잠재적인 조언자에게 전문적인 캐릭터 참조 목록을 제공하도록 요청합니다. 또한, 고문의 업무를 알고 있고 추천을 할 수 있는 위치에 있는 전문가들의 추천서를 예비 고문에게 요청하십시오. 공인 재무 설계자이자 미국인들에게 신뢰할 수 있는 신탁 조언의 중요성에 대해 교육하려는 운동의 주도적인 인물인 셰릴 개럿은 "C.P.A., 변호사 또는 노인 치료 전문가가 될 수 있다"고 말했다. "당신은 조언자가 함께 일했던 사람들로부터 추천을 받고 싶어합니다." 인터뷰에서는 조언자의 경험, 고객 기반 규모, 보상 모델, 투자 철학 및 충성도에 대해 질문합니다. 조언자가 실제로 여러분을 위해 일하는지 아니면 제품을 판매하는 금융 서비스 회사인지를 이해하는 것이 절대적으로 중요합니다. 또한 고문이 S.E.C.에 등록된 투자 고문인지 여부와 어느 주에 있는지를 결정하고, 고문이 등록된 주 및 기타 중요한 공시 정보를 나타내는 ADV Part II라는 문서를 요청합니다. 마지막으로, 당신은 흠잡을 데 없는 기록을 가진 계획자를 원한다. 지원자들에게 그들이 불법적이거나 비윤리적인 직업적인 행동으로 인해 공직의 징계를 받은 적이 있는지 물어보아라. 당신은 FINRA, 금융 산업 규제 당국(브로커-딜러를 감독하는 자체 규제 기관) 및 S.E.C.가 운영하는 웹사이트에서 그들의 실적을 직접 확인할 수 있다. 그러나 특히 FINRA의 경우 가장 심각한 위반만 보고된다는 점을 기억하십시오.